EMBOTELLADORA ANDINA S.A. 91144000 913KFN918 10550141 jcohena@koandina.com JAIME COHEN ARANCIBIA 15627 2013070065532 12/07/2013 18:37:06 Respuesta a oficio 15627 De conformidad a lo solicitado en el OFORD°15627 de 11 de Julio de 2013, se complementa el Hecho Esencial enviado por EMBOTELLADORA ANDINA S.A. (Registro de Valores N° 00124) con fecha 13 de Julio de 2013, en los siguientes sentidos:

1) Forma de financiamiento de la operación de compraventa:
La operación será financiada a través de un crédito puente, el que tendrá un plazo máximo de 12 meses contados desde la fecha de materialización de la operación. Este crédito estará denominado en dólares de los Estados Unidos de América ("US$"), y su monto total será de hasta US$625.000.000. La Compañía espera refinanciar dicho crédito a través de la emisión de un bono en el mercado internacional.

2) Valor estimado de pago por el 100% de las acciones de la compañía brasileña:
El valor acordado por el 100% de los activos de Ipiranga asciende a R$1.218.000.000. Para establecer el valor a pagar por el total de sus acciones, a dicha suma se le restará el monto de la deuda neta de Ipiranga al momento de materializarse la transacción, y que será determinado a través de una auditoría independiente. Al día 31 de Marzo de 2013 el monto de la deuda neta declarada por Ipiranga ascendía aproximadamente a R$148.000.000.-

3) Principales condiciones de cumplimiento para que la operación se lleve a cabo:
Las condiciones acordadas para la materialización del Contrato de Compraventa referido en nuestro Hecho Esencial son las habituales para operaciones de esta naturaleza en Brasil, siendo las principales:

• La aprobación de la transacción por el Conselho Administrativo de Defesa Econômica ("CADE");
• La aprobación de la transacción por parte de The Coca-Cola Company;
• La veracidad y corrección de representaciones y garantías habituales en este tipo de transacciones;
• La mantención por parte de Ipiranga del curso normal de sus negocios, en línea con su plan de negocios 2013, y en forma consistente con prácticas pasadas;
• La inexistencia de cualquier evento, acto, alteración o circunstancia relativa a la compañía que le cause un efecto adverso relevante;
• La ausencia de litigios o procedimientos administrativos relevantes que puedan prohibir, limitar o postergar la operación, o cuestionar su validez; y,
• La entrega de constancia de dominio de las acciones correspondientes, e inexistencia de gravámenes constituidos sobre las mismas.

Finalmente, a la fecha de materialización de la operación los vendedores deberán haber efectuado una reestructuración societaria conforme a la cual ciertos activos, pasivos, operaciones y actividades no relacionados con el negocio de elaboración, distribución y comercialización de productos bebestibles, así como también, ciertas obligaciones financieras; serán transferidas y/o canceladas.

Saluda atentamente a Usted,


Jaime Cohen
Gerente Corporativo Legal
Embotelladora Andina S.A.
PROD